ریزش ادامه‌دار شاخص کل بورس

به گزارش خبر نگار اقتصاد معاصر؛ در جریان معاملات امروز شنبه ۱۱ مرداد ۱۴۰۴، شاخص کل بورس تهران با افتی ۲۶ هزار واحدی به کار خود پایان داد. شاخص کل هم‌وزن هم حدود ۱۱ هزار واحد کاهش یافت. در فرابورس نیز شاهد افت ۲۸۳ واحدی بودیم. با وجود ارزش معاملات قابل‌ توجه که به بیش از ۸،۰۸۶ میلیارد تومان رسید، ۲،۲۸۱ میلیارد تومان پول حقیقی از بازار خارج شد. صندوق‌های درآمد ثابت هم بیش از یک هزار میلیارد تومان خروج نقدینگی را ثبت کردند. 

مقایسه ارزش صف‌های خرید و فروش نیز تصویر نگران‌کننده‌ای را نشان می‌دهد؛ فقط ۴۵ میلیارد تومان صف خرید در برابر ۳،۵۰۰ میلیارد تومان صف فروش بود. از مجموع ۴۱۸ نماد فعال، فقط ۲۲ نماد در صف خرید قرار گرفتند (با مجموع ۲۴۴ میلیارد تومان) و در مقابل، ۳۷۳ نماد صف فروش به ارزشی بیش از ۲۴،۷۶۰ میلیارد تومان داشتند. حدود ۸۹ درصد نمادهای بازار امروز منفی بودند. 

در معاملات امروز، نماد خودرویی در صف فروش با حجم سنگینی مواجه شد. فشار فروش در این نماد می‌تواند روی کلیت بازار در هفته جاری تاثیرگذار باشد. در سوی دیگر، حجم خرید بازارگردان‌ها افزایش یافته؛ مساله‌ای که احتمالا سیگنالی از مداخلات هدفمند برای مدیریت وضعیت موجود است.

 بازار زیر سایه ریسک‌های غیراقتصادی

همزمان با تحولات سیاسی منطقه، از جمله اظهارات امروز وزیر امور خارجه درباره شرط ایران برای از سرگیری مذاکرات با آمریکا (پرداخت خسارت جنگ ۱۲ روزه و تضمین عدم تکرار آن)، فضای بازار سرمایه همچنان درگیر تردیدها و نااطمینانی‌های سیاسی است. سرمایه‌گذاران در این فضا ترجیح می‌دهند نقد بمانند یا دست‌کم از دارایی‌های پرریسک‌تر خارج شوند. 

در هفته‌ای که گذشت، شاخص کل بورس با افت ۵.۴ درصدی، تا سطح ۲ میلیون و ۶۰۰ هزار واحد عقب نشست. این افت در ادامه موج خروج سنگین پول از بازار رقم خورده است. فقط در ۲۱ روز معاملاتی پس از پایان درگیری‌های اخیر، بیش از ۴۵ هزار میلیارد تومان پول حقیقی از بازار سرمایه خارج شده است. نکته قابل‌ توجه اینکه این خروج سنگین نقدینگی به بازارهایی مانند دلار، طلا، مسکن یا خودرو نیز منتقل نشده است. 

در مقابل، صندوق‌های طلا در همین بازه ۱۶ روزه با ورود ۹ هزار میلیارد تومان سرمایه مواجه شدند. همچنین صندوق‌های درآمد ثابت نیز تا هفته گذشته جذب سرمایه داشتند اما این روند امروز معکوس شد و حتی این صندوق‌ها نیز خروج نقدینگی را تجربه کردند.

گزارش‌های میان‌دوره‌ای شرکت‌ها؛ عملکردی متفاوت در صنایع مختلف

از مجموع ۱۴۴ شرکت بررسی‌شده، فقط حدود ۳۰ درصد صورت‌های مالی میان‌دوره‌ای خود را منتشر کرده‌اند. در این بین، گروه‌های بانکی، بیمه‌ای و دارویی عملکرد نسبتا مثبتی داشته‌اند اما نمادهای خودرویی و فولادی با کاهش سودآوری مواجه شدند. این واگرایی در عملکرد صنایع، فضای تصمیم‌گیری را برای فعالان بازار پیچیده‌تر کرده است. 

بازار سرمایه ایران با وجود ارزش معاملات بالا، درگیر موجی از بی‌اعتمادی و خروج نقدینگی است. فشار فروش گسترده، افت شاخص‌ها و نبود مقصد مشخص برای پول‌های خارج‌شده، وضعیت بازار را شکننده کرده است. از سوی دیگر، خروج کم‌سابقه پول در چنین ابعادی از سال ۹۹ به بعد بی‌سابقه بوده و می‌تواند زمینه‌ساز یک رشد قدرتمند در آینده شود؛ البته اگر فضا برای بازگشت اعتماد مهیا شود.